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체크인스탁

진행: 박상정

출연: 김종효 이사(알파경제) / 김민준(토마토투자클럽)

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▶ 체크인 이슈: AI 노이즈는 지속...바이오가 대안으로 부각?

▷김종효

의심과 변동성 지속

고밸류, SW 주의

바이오, ADC와 비만

▷김민준

재부각 여지는 존재, 주도주 교체 보단 순환매 성격·전술적 재배치

바이오 접근 3가지 형태 유념

1. 숫자가 보이는 축 (캐시플로우·수주 가시성)

2. 마일스톤·로열티 축 (실적 "가능성"이 숫자로 바뀌는 구간)

3. 이벤트형

실적 기반 코어 50%, 로열티 축 30%, 이벤트 20% 포지션 권장

관심 삼성바이오그룹주, 셀트리온, SK바이오팜, 한올바이오파마, 유한양행, 한

미약품, 에이프릴바이오

▶체크인 섹터

▷김민준의 오늘장 섹터: 반도체(대마불사)

HBM4 가시화

SK하이닉스, HBM4 내부 인증 완료...양산 준비 본격화

삼성전자, HBM4 퀄테스트 통과 여부 발표 임박

AI 데이터센터 수요 급증

TSMC 패키징, 첨단공정 증설2 나노패키징 증설 계획

D램 가격 고공행진 조정 구간, 분할 매수·적극 매수 관점 유지

관심: 피에스케이, 유니셈, 와이씨, 솔브레인, ISC, 리노공업, 하나머티리얼즈

▷김종효의 오늘장 섹터: 엔터

3분기 줄줄이 실적 둔화

하이브·YG, 비용 및 수익 분배

JYP, 밸류 매력 주목

▶ 체크인 탑픽

▷김민준 개장전 관심주: 강원랜드(035250)

수요 측면 개선 외국인 전용 구역 도입 효과

테이블 리밋 상향·영업구역 개편 등 운영재량 확대 효과

배당·현금흐름 기대감 배당 체력 유지 가능성

▷김종효 개장전 관심주: 한솔케미칼(014680)

3분기 컨센서스 충족

반도체, 2차전지 회복

가동률 상승 및 신규투자

▷토마토AI

강원랜드 vs 한솔케미칼 = 4 : 6

강원랜드

국내 유일 내국인 카지노 운영사

베팅 한도 상향 등 규제 완화 기대

배당수익률 6%대 이상으로 안정적 현금흐름 매력

한솔케미칼

퀀텀닷·OLED·2차전지 등 미래소재 다각화 추진

최근 매출·영업이익률 개선 조짐

밸류에이션 상대적으로 저평가 구간

강원랜드 : 규제 완화·배당 매력으로 눌림매수 기회

한솔케미칼 : 신소재 "양산 확인"시 단기 리레이팅 폭발 가능성